Koninklijke Philips NV
Medizintechnik- und Elektronikkonzern.
01 · Profil
Koninklijke Philips NV (PHIA.AS) ist an der Börse Niederlande notiert, Sektor Medizintechnik. Marktkapitalisierung: €21,3 Mrd.. Datenbasis: 262 Wochenschlusskurse, 2021-10-10 bis 2026-10-09.
02 · Kursverlauf
Allzeithoch im Datenfenster: €38,61 am 2021-11-07. Quelle: Yahoo Finance (Wochenschlusskurse, split-/dividendenbereinigt).
03 · Bilanzanalyse
Volle 5-Faktor-Methodik, 1:1 aus dem produktiven GENITUS Bilanz-Terminal übernommen (Profitabilität 30%, Liquidität 15%, Verschuldung 20%, Effizienz 15%, Bewertung 20%) — auf Basis echter Jahresabschluss-Einzelposten (Gewinn- und Verlustrechnung, Bilanz, Kapitalflussrechnung), nicht nur aggregierter Kennzahlen.
| Kennzahl | Wert |
|---|---|
| Bruttomarge | 45.2% |
| Operative Marge | 8.1% |
| EBITDA-Marge | 14.6% |
| Nettomarge | 5.0% |
| FCF-Marge | 2.8% |
| Gesamtkapitalrendite (ROA) | 3.3% |
| Eigenkapitalrendite (ROE) | 8.2% |
| Kapitalrendite (ROIC) | 7.2% |
| Current Ratio | 1.32x |
| Quick Ratio | 0.94x |
| Debt/Equity | 0.71x |
| Eigenkapitalquote | 40.7% |
| Zinsdeckung | 4.93x |
| Asset Turnover | 0.66x |
| KGV (Trailing P/E) | 18.94x |
| Kurs-Buchwert-Verhältnis | 1.86x |
| EV/EBITDA | 11.17x |
| Dividendenrendite | 3.96% |
| Payout Ratio | 73.9% |
| Beta | 0.92 |
Quelle: Yahoo-Finance-Jahresabschluss (letztes verfügbares Geschäftsjahr) über denselben Proxy wie das Bilanz-Terminal. ROIC nutzt eine pauschale Steuerrate von 21%.
04 · Vier Anlagestrategien (5.0 Jahre, €10.000)
05 · Risiko & Markov-Check
| Kennzahl | Wert |
|---|---|
| Annualisierte Rendite (CAGR) | -7.2% |
| Annualisierte Volatilität | 34.3% |
| Ø Wochenrendite | -0.03% |
| P(Anstieg | Vorwoche Anstieg) | 52.9% |
| P(Anstieg | Vorwoche Rückgang) | 53.3% |
06 · Einordnung
Mit -7.2% p.a. über 5.0 Jahre lag Koninklijke Philips NV in diesem Fenster im Minus. Der maximale Drawdown von 68.9% in diesem Fenster ist beträchtlich — Volatilität war ein zentraler Faktor. Der Bilanz-Score liegt mit 60.88/100 im mittleren Bereich. Im Backtest hätte der Dip-Käufer-Ansatz die Einmalanlage übertroffen — ein Hinweis auf nennenswerte zwischenzeitliche Rücksetzer in diesem Fenster.